Vivir del dividendo

[Javi121]

Hola de nuevo, no hace falta referéndum hombre !

Pego la cartera actualizada en cuanto tenga un ratillo, ando liado últimamente. Además era una de las respuestas que tenía para las preguntas de Mesié que no se me ha olvidado.

Saludos

[oregano]

Hablando de referendum... pasado el susto inicial del Brexit... todo el staff dispuesto a "calentar":

http://www.eleconomista.es/mercados-cotizaciones/noticias/7672089/06/16/Desde-que-arranco-2016-no-habia-tantas-recomendaciones-de-compra-en-el-Ibex-35.html

¿para luego endiñar? ... bue-no... eso sería especular... provocar miedo para hacer bajar y luego calentar para levantar y endosar...

osos y toros , toros y osos amorosos y tramposos... a corto plazo la Bolsa es un Casino cansino

Saludos

[Mesié]

Hola Javi121,

No puedo ver tu cartera en el enlace que has publicado.

Un saludo.

[rocky]

Paciencia y tiempo. Ha dicho que cuando tenga un ratillo la pondrá.

[oregano]

Sin la más mínima acritud: Vivimos rodeados de estrés, prisas y agobios, y eso nos afecta muy negativamente en todo, y obviamente también en la toma de decisiones de inversión del ahorro que tanto nos cuesta conseguir.

La ansiedad y las prisas nunca son convenientes para la inversión a Largo Plazo (ni para nada) y suelen ser catastróficas para la especulación a corto plazo.

Lo escribo también para recordármelo a mí mismo.

Saludos.

[Mesié]

Tienes razón, el enlace al final de su mensaje me confundió... Un saludo.

[Javi121]

Pues ahí va mi cartera actualizada a fecha de hoy con el cierre del Ibex a 8.105
Valor y porcentaje en la misma, cartera por capitalización.
Revalorización del Ibex a fecha de hoy - 15,07%
Revalorización de la cartera a fecha de hoy - 10,49% dividendos y scrips cobrados aparte

Iberdrola. 11,75%
REE. 9,69%
Fondo. 9,63%
Inditex. 9,22%
Santander 7,75%
Gas Nat. 6,34%
BBVA. 6,21%
ACS. 6,09%
Abertis. 5,00%
BME. 4,59%
Ferrovial. 4,31%
Telefónica. 4,13%
Repsol. 4,19%
Enagas. 3,43%
Ebro. 2,53%
Mapfre. 2,15%
Indra. 1,13%
Arcelor. 1,03%
OHL. 0,40%
Ezentis . 0,25%
Call Warrant. 0,25%

[rafa]

Les dejo unas noticias que me parecieron interesantes estos dias...

BME podría repartir un dividendo extraordinario, y también podría ser Opada por unos 42 euros... http://okdiario.com/economia/2016/06...dinario-237814
(Humilde opinión: Si se diese el caso: Nada de sentimentalismos, vender en la OPA, coger beneficios y buscar otra buena empresa)

Santander aumenta el 10% el dividendo de agosto..

http://www.eleconomista.es/mercados-cotizaciones/noticias/7670416/06/16/Banco-Santander-pagara-un-primer-dividendo-de-0055-euros-el-1-de-agosto.html

Enagas también aumenta el dividendo de julio (aunque esto ya era mas esperable)...

http://www.infobolsa.es/cotizacion/dividendos-enagas

[yoe]

Pues ahí va mi cartera actualizada a fecha de hoy con el cierre del Ibex a 8.105
Valor y porcentaje en la misma, cartera por capitalización.
Revalorización del Ibex a fecha de hoy - 15,07%
Revalorización de la cartera a fecha de hoy - 10,49% dividendos y scrips cobrados aparte

Iberdrola. 11,75%
REE. 9,69%
Fondo. 9,63%
Inditex. 9,22%
Santander 7,75%
Gas Nat. 6,34%
BBVA. 6,21%
ACS. 6,09%
Abertis. 5,00%
BME. 4,59%
Ferrovial. 4,31%
Telefónica. 4,13%
Repsol. 4,19%
Enagas. 3,43%
Ebro. 2,53%
Mapfre. 2,15%
Indra. 1,13%
Arcelor. 1,03%
OHL. 0,40%
Ezentis . 0,25%
Call Warrant. 0,25%

Hola Javi. Le ves potencial a ezentis a largo plazo o es una posición mas para el medio plazo? Muchas gracias.

[AlecS]

Pues ahí va mi cartera actualizada a fecha de hoy con el cierre del Ibex a 8.105
Valor y porcentaje en la misma, cartera por capitalización.
Revalorización del Ibex a fecha de hoy - 15,07%
Revalorización de la cartera a fecha de hoy - 10,49% dividendos y scrips cobrados aparte

Iberdrola. 11,75%
REE. 9,69%
Fondo. 9,63%
Inditex. 9,22%
Santander 7,75%
Gas Nat. 6,34%
BBVA. 6,21%
ACS. 6,09%
Abertis. 5,00%
BME. 4,59%
Ferrovial. 4,31%
Telefónica. 4,13%
Repsol. 4,19%
Enagas. 3,43%
Ebro. 2,53%
Mapfre. 2,15%
Indra. 1,13%
Arcelor. 1,03%
OHL. 0,40%
Ezentis . 0,25%
Call Warrant. 0,25%

Hola Javi121,
Muchas gracias por publicar tu cartera, ahora si que estas diversificado.
De oro la posición que tienes en Inditex.
Saludos

[Mesié]

Javi121, gracias por publicar tu cartera. Una pequeña pregunta, ¿por qué no la tienes diversificada geográficamente?

[Javi121]

Hola Mesié, pues si has leído en el hilo explico como la cartera la fuí componiendo pensando en replicar al Ibex por las razones que también comento.
Cuando confeccioné la cartera solo conocía empresas españolas y ahora tampoco es que conozca mucho de fuera.
El tema es que mover una cartera (rotarla) de cierto volumen no es fácil y los pasos que estoy dando son según veo oportunidades y mirando también el tema fiscal.
Creo que las empresas extranjeras te aportan diversificación y con ello seguridad y por eso tengo el fondo que está referenciado al Eurostoxx 50
De cualquier forma el tema de la fiscalidad a la hora de cobrar dividendos extranjeros me retrae bastante.
Saludos

[Javi121]

Hola yoe, la posición en Ezentis como ves es muy pequeña.
Si va a ser a medio o a largo plazo será como evolucione la compañía y su cotización quien lo diga.
Si en algún momento tuviera una explosión alcista no basada en fundamentales pues saldría de ella, claro. Lo que pasa que esto lo haría con cualquier otra con la salvedad que ésta es más propensa a la especulación al ser un valor estrecho y sería más fácil que se diera el caso.
Si la empresa se reestructura y mejora poco a poco pues ahí se va a quedar.

Saludos

[Javi121]

Pego también por si a alguien le viene bien la composición sectorial de la cartera.
El camino que quiero seguir en este sentido es salir del sector del petróleo y del acero y con este dinero aumentar el sector de alimentación al menos al doble de lo actual e incorporar alguna empresa del sector turístico.
Todo esto cuando haya oportunidad, claro.
Saludos

Sectores
Electricidad y gas. 18,09%
Bancos 13,96%
Transporte de elec. y gas 13,12%
Construcción, servicios
y gestión infraestructuras 10,80%
Fondos 9,63%
Textil 9,22%
Autopistas 5%
Serv. Financieros 4,59%
Telecomunicaciones 4,28%
Petróleo 4,19%
Alimentación 2,53%
Seguros 2,15%
Tecnología 1.13%
Acero 1,03%

[Savrola]

Gracias Javi por actualizar tu cartera. Si no me equivoco, la novedad más importante con respecto a la anterior actualización es el call warrant. En anteriores mensajes Gregorio te recomendaba esa operativa, si no es indiscreción ¿podrías dar más detalles al respecto como cuál es el activo subyacente y la fecha de vencimiento, etc? Gracias.

[Javi121]

Hola Savrola, es un call warrant sobre el Santander, vencimiento diciembre 2016.

Lo compré muy barato, ya había bajado muchísimo y me pareció que tenía màs que ganar que perder y aunque lo he tenido con ganancias ahora lo tengo en negativo. Cada vez tengo menos esperanzas de ganarle algo.

Saludos

[Javi121]

Hola de nuevo, ahora que tengo un rato empezaré a contestar las preguntas de Mesié del comentario 3068

-¿Con qué capital llegaste a la independencia financiera?

Esto ya lo he comentado en el hilo, con el suficiente para que los ingresos anuales de la columna de activos fueran al menos igual al máximo de mis ingresos anuales del anterior trabajo.

-Vives de los dividendos, ¿no? ¿Cuánto te rinden anualmente? ¿Crecen cada año? ¿En qué proporción?

Sí, de los dividendos y de los scrips.
Me rinden en el entorno del 4,45% actualmente sin contar con la ampliación de Abertis.
Estos últimos años de crisis ha habido empresas que los han disminuido y otras que los han aumentado, si contamos los scrips el cómputo general es que han disminuido.

-Creo que no tienes nada en EE.UU, ¿por qué? ¿Te has centrado en empresas que no crezcan y básicamente den dividendos como Teléfonica?

Lo de tener fuera de España ya lo he comentado varias veces, es una cartera muy antigua y seguía la estrategia de replicar al Ibex porque era la que yo conocía. Rotar la cartera ahora es complicado, además me echa para atrás el tema de las comisiones e impuestos.

No, me centré en replicar al Ibex cuando empecé porque era la estrategia que conocía. Una vez alcanzada la independencia financiera al tener más tiempo, al encontrar esta web y al estudiar más cambié la estrategia que está basada en la que por aquí comentamos.
Buscar empresas con dividendos sostenibles y crecientes.

¿Nunca te has sentido atraído por los clásicos que siempre veo en las carteras de los buscadores de dividendos como Coca-Cola, AT&T, McDonalds o Johnson&Johnson? ¿Has buscado empresas con bajos PER, poco endeudadas y rentabilidad creciente del dividendo o has intentando hacer apuestas de futuro como hoy en día pueda ser British Food (Primark)? ¿Invertir en Teléfonica, Santander o BBVA no es contraproducente para la magia del interés compuesto?

Como te comento arriba esto hoy lo veis muy fácil porque tenéis mucha información. Yo no lo conocía.
De todas formas mi cartera actual no solo tiene los valores que comentas, los hay que crecen a buen ritmo, al menos hasta ahora......

¿Cómo está compuesta tu cartera (%fondos de inversión, %renta variable española, %renta variable extranjera, %renta fija, etc)?

Ya la pegué hace muy poco.

-¿Todo tu capital está en una cartera orientada al dividendo o bien tienes otra paralela influida por otras filosofías inversoras?

Una pequeña parte está orientada a revalorización tratando de encontrar algún valor muy castigado pero es una parte muy pequeña.
Además la estrategia como te digo no es buscar el dividendo de cualquier manera sino un dividendo sostenible y creciente en la medida de lo posible.

Saludos

[Zoudan]

Hola Javi,

mil gracias de nuevo por tu continua actualización de hilo.

Tengo un par de dudas poniéndome ya en 20 años que espero llegar a la IF...

Ahora mismo que ya vives de dividendos, tratas de conseguir dinero por otros medios para hacer crecer esos dividendos o de verdad se tranquiliza uno y simplemente vives como quieres? Me cuesta pensar que tras 20-30 años metiendo todo al ahorro para crear más dividendos, de golpe sacarlos para gastarlos en viajar, en una piscina, un coche... debe ser difícil psicológicamente, o eso creo.

Por otro lado, destinas un % de esos dividendos a hacerlos crecer? en este caso, cuántos? es simplemente para estirarlo y que te lleguen hasta el final de tu vida o una cantidad tal que puedes vivir y además los dividendos aumentan de forma que podrías vivir de ellos indefinidamente?

Y por último, sufres mucho con las variaciones de subida y bajada de dividendos de las empresas? has visto peligrar tu IF cuando ya no lo esperabas o es algo tanto o más seguro que el sueldo de un trabajo?

Un saludo y suerte!

[Mesié]

Mil gracias por el tiempo que te ha llevado escribir una respuesta a mis cuestiones, que eran muchas. Ejemplos como el tuyo son los que nos animan a conseguir la independencia financiera. Los libros de Gregorio Hernández y la información útil que hay en internet ayuda mucho.

Me identifico contigo por lo de ser autónomo, ya que me puedo imaginar lo muchísimo que te ha costado ganar cada euro: trabajando de lunes a sábados, jornadas que empiezan a las 8:00 y acaban a las 21:00, clientes problemáticos para pagar y proveedores inflexibles, bancos estafadores que aprietan el famoso "botonazo" y te cambian todas las condiciones pactadas a su favor, quedarte dormido en el sofá en cuanto empiezas a ver una película porque el cansancio te invade... Por no hablar de empleados a los que les das la mano y te agarran el brazo... En fin, la vida del pequeño empresario y el autónomo es durísima, y tienes más que merecida tu independencia financiera.

Como creo que ya he comentado, por fortuna, muchísimo esfuerzo y por muy buenos hábitos ahorradores (una lástima no haberme topado con Kiyosaki hace algunos lustros), no tengo que esperar a la magia del interés compuesto para alcanzar la IF. Simplemente creo que ahora no es el mejor momento para empezar a invertir en empresas de dividendo creciente (ni en ninguna otra si nuestra estrategia está basada en el largo plazo) porque me parece que estamos ante el inicio de una nueva recesión. Por cierto, hablando de crisis, ¿qué haces cuando éstas pasen y haya caídas del 50%? ¿Aguantas el chaparrón o vendes para comprar cuando la cotización está más barata para aprovecharte de la subida?

Ahora me estoy formando, estoy creando una lista de entre 40 o 60 empresas de todo el mundo, de todo tipo de sectores (por cierto, bajo mi humilde punto de vista que estás demasiado expuesto a la banca, y a la alimentación le daría un mayor peso) y que tienen varias monedas base para, cuando escampe, entrar en acción. La comunidad internacional es muy generosa y aporta numerosas hojas de cálculo actualizadas con empresas interesantes para esta estrategia, y hay informes de todo tipo.

Gracias por compartir tu experiencia. Sigo esperando paciente el momento para seguir tus pasos.

[Javi121]

Hola Zoudan, te contesto a tus preguntas....

Ahora mismo que ya vives de dividendos, tratas de conseguir dinero por otros medios para hacer crecer esos dividendos o de verdad se tranquiliza uno y simplemente vives como quieres? Me cuesta pensar que tras 20-30 años metiendo todo al ahorro para crear más dividendos, de golpe sacarlos para gastarlos en viajar, en una piscina, un coche... debe ser difícil psicológicamente, o eso creo.

En un coche ya te digo yo que no los gasto

¿ Y cómo consigo dinero por otros medios ? Desde luego montar otra empresa ya no lo voy a hacer a no ser que me viera obligado...

Además ya antes de alcanzar la independencia financiera completaba mis ingresos con dividendos parcialmente, así que la transición fue poco a poco en este sentido.

De todas formas si es verdad que llegó un momento que tuve que "pegar el salto" ya que no conseguí poder trabajar menos horas en el anterior trabajo porque fue un "todo o nada".

Por otro lado, destinas un % de esos dividendos a hacerlos crecer? en este caso, cuántos? es simplemente para estirarlo y que te lleguen hasta el final de tu vida o una cantidad tal que puedes vivir y además los dividendos aumentan de forma que podrías vivir de ellos indefinidamente?

Pues este año me he quedado con las acciones de la ampliación de Abertis pero eso no es un dividendo. Todo lo demás, scrips ( que tampoco lo son a no ser que sean con amortización ) y dividendos si los destino al gasto.

Cuando llevas 25 años haciendo crecer el árbol yo creo que llega el momento de recoger la fruta, no vamos a vivir eternamente.

Te aconsejo que leas el cuento de El Mujik y el diablo de León Tolstoi que una vez puse por aquí.

De cualquier forma la estrategia pasa por poder vivir indefinidamente aunque no reinviertas. Yo espero que funcione, espero vivir aún muchos años.

Y por último, sufres mucho con las variaciones de subida y bajada de dividendos de las empresas? has visto peligrar tu IF cuando ya no lo esperabas o es algo tanto o más seguro que el sueldo de un trabajo?

Pues no sufro más que con las variaciones del beneficio que obtenía cuando era autónomo. Esto es un negocio como otro cualquiera en el que un año ganas más y otro ganas menos. La ventaja es que si enfermas no tienes que ir a trabajar.....

Te contesto cuando tenga un ratito Mesié

Saludos