opiniones fondo de reparto LaCaixa

[AlonsoQuijano]

Hay etfs de vanguard o ishares orientados al dividendo y donde su Ter no supera el 0,30%, basta con buscar un poco. Para mi un ter de 1,60 % es elevadisimo y a largo plazo lo vas a notar.

El Ter es importante, pero no es lo único a valorar.

Los fondos tienen una importante ventaja fiscal contra los ETFs. A largo plazo, donde se pueden alcanzar rentabilidades acumuladas de dos y tres dígitos, el poder hacer traspasos sin coste fiscal es una ventaja relevante, que junto a la posibilidad de poder hacer aportaciones sin gastos en comisiones que ofrecen los fondos compensa sobradamente el mayor TER, al menos para un minoritario.

[warren]

Hay etfs de vanguard o ishares orientados al dividendo y donde su Ter no supera el 0,30%, basta con buscar un poco. Para mi un ter de 1,60 % es elevadisimo y a largo plazo lo vas a notar.

[AlonsoQuijano]

- muchas gracias alonso. Sabes como puedo comprara fondos de la misma categoría?

Puedes filtrarlos según los criterios que te interesen y luego irlos mirando uno por uno:

http://tools.morningstar.es/es/fundscreener/default.aspx?Site=es&LanguageId=es-ES

[lee]

Te pongo dos hilos, uno con una explicación textual y otro incorporando un gráfico en el que se aprecia muy bien:

http://www.rankia.com/foros/fondos-inversion/temas/1796486-nueva-fiscalidad-fi

http://www.rankia.com/foros/fondos-inversion/temas/2746101-como-gestionais-fiscalidad-vuestra-cartera

[yoe]

Bueno, muchas gracias a todos por vuestra ayuda.

- lee, no había caído en el detalle de que vendiendo participaciones pagabas por la plusvalia. Eso si lo hace ineficiente. Puedes pasar los enlaces de rankia? Muchas gracias.
- argos, la idea es esa. Si fuera dinero nuevo pensaría en acciones o Etfs.
- muchas gracias alonso. Sabes como puedo comprara fondos de la misma categoría?

[lee]

Hola yoe,

- Según morningstar, el TER del fondo según morningstar es del 1,67%, que es bastante estándar para fondos de gestión de activa.

- Como te han recomendado anteriorente, yo también escogería algún fondo indexado. No obstante, si te gusta especialmente el hecho de que su política de inversión sea de alto dividendo, no he visto hasta ahora ningún fondo indexado (sí ETF), por lo que tendría que ser de gestión activa.

- Respecto al que sea de reparto, supongo que es porque quieres emplear el dinero repartido para otros usos que no tienen que ver con fondos. Si es para reinvertir en fondos, fiscalmente es mejor que sea de acumulación y no salga del propio fondo vía dividendo, sino con traspasos.

- Y sobre esto, una última cuestión. Si quieres disponer del dinero repartido, es más eficiente fiscalmente si haces tú los reintegros desde un fondo de acumulación que si dejas que haga un reparto el fondo de distribución (tal y como expone la ficha del fondo). La razón es que en el reintegro pagas impuestos sólo por la plusvalía, mientras que en el reparto de dividendo lo pagas por la totalidad del importe recibido. Si a esto añades que, como los traspasos entre fondos no tributan, puedes emplear fondos monetarios intermedios para elegir qué participaciones concretas puedes reintegrar, que tendrán diferentes plusvalías. Existen varios hilos en rankia en los que se explica con detalle el truco del doble monedero.

Saludos

[AlonsoQuijano]

alonso, es este: https://portal.lacaixa.es/docs/fondo...icha090407.pdf

se que llevas tiempo con los fondos. Así que estoy muy interesado en conocer tu valoración. Muchas gracias.

Para ser un fondo de un banco tradicional me ha sorprendido positivamente.

Invierte en blue chips europeas, en un 60% correspondientes a la zona euro y el resto a UK y Suiza. Las comisiones son más competitivas que las que suelen tener la mayoría de los fondos que ofertan dichos bancos y están en la línea de las de los fondos de gestoras extranjeras para su categoría.

No sé si habrá una versión de acumulación, con lo que te ahorrarías los impuestos a los repartos, aunque igual dichos repartos te vienen bien o los quieres utilizar para otra cosa, eso ya lo verás tú.

Lleva poco tiempo como para poder hacer más evaluaciones, pero por lo que he visto podría darle una oportunidad.

http://www.morningstar.es/es/funds/snapshot/snapshot.aspx?id=F00000UKFB

Saludos.

[AlonsoQuijano]

Increíble. Te parece que no está mal que te roben el 15% de tu patrimonio en 10 años?

No es un robo, es el pago por un servicio.

Si ese pago tiene posibilidades de merecer la pena o no es algo que hay que evaluar en base a la información y experiencia que tengamos, pero de lo que solo podremos estar seguros pasado un tiempo, cuando hayamos podido comparar su rendimiento.

¿No es obvio todo esto?

[Argos]

Buenas, es un pequeño dinero que tengo en fondos desde hace años. No quiero cambiarlo, efectivamente para no pagar más impuestos. Ya pago muchos, como todos...

ademas, me sirve para ir aprendiendo de fondos, y como contraste de rentabilidad de mi cartera de acciones.

me confundes con lo de renta fija. En realidad quería cambiarlo,porque el que tengo ahora invierte un 40% en renta fija y pensaba que este ya no tenía recorrido en un par de años. Me equivoco?

No te equivocas, la renta fija a largo está como para cogerla con pinzas, puede quedar algo de margen en bonos de empresas con grado de inversión y poco más, y aún así no creo que merezca la pena. Decía lo de dejar lo correspondiente al 40% que invertía tu antiguo fondo en renta fija por si estabas utilizando este dinero como fondo de emergencia o similar. Si el objetivo es simplemente suscribir otro fondo que no tiene por qué contener renta fija, yo me iría más bien a lo que dice warren, indexado y con las comisiones más bajas posibles.

Yo he invertido en el pasado con fondos no indexados y con comisiones como las que dices y más altas. Los he utilizado para mercados en los que no iba a invertir directamente (japón, china, australia, etc) y por casualidades de la vida y quizá algo de buen ojo al elegirlos (no me lo creo ni yo pero bueno) me han funcionado muy bien. También utilicé inicialmente ETFs para invertir en USA antes de hacerlo directamente, pero también los acabé vendiendo.

Mi conclusión con los fondos después de años de usarlos es que son útiles para sectores/paises/situaciones especiales (y pagas las comisiones, cuanto mas raros más caros) o si no buscas una estrategia concreta mejor indexados y listo.

Un saludo y suerte

[warren]

Te recomiendo gestión pasiva, indexado, comisión inferior al 0,30%.

[yoe]

Encima te cobran comisión por depósito???? Increíble. Parece un fondo del siglo pasado

warren, que tipo de comisiones podría esperar en un fondo de estas características? Gestion activa y de reparto. Muchas gracias.

etf no me planteo con este dinero. Para eso ya tengo otro capital reservado.

[yoe]

Increíble. Te parece que no está mal que te roben el 15% de tu patrimonio en 10 años?

buenas, se supone que son capaces de generarte valor adicional. De todos modos no quería plantear el debate fondos si, fomdos no. Eso ya se ha hablado en otros hilos.

si las comisiones están demtro de lo habitual en este tipo de fondos, o no.

Una consulta. Sabeis como hay que hacer para traspasar el capital de un fondo sin pagar. Es una venta y compra normal?

[warren]

En principio por lo que cuentas no está mal tratándose de un fondo de La Caixa.

Increíble. Te parece que no está mal que te roben el 15% de tu patrimonio en 10 años?

[yoe]

Hola yoe,

Yo opino como warren y MoD, si no quieres salirte de fondos (entiendo que al final lo que quieres es no pagar impuestos) buscaría uno indexado con las menores comisiones posibles.

Otra opción es que inviertas el 40% en un fondo de renta fija (monetario) si quieres mantener una parte en RF y el resto lo dediques a bolsa...

Saludos.

Buenas, es un pequeño dinero que tengo en fondos desde hace años. No quiero cambiarlo, efectivamente para no pagar más impuestos. Ya pago muchos, como todos...

ademas, me sirve para ir aprendiendo de fondos, y como contraste de rentabilidad de mi cartera de acciones.

me confundes con lo de renta fija. En realidad quería cambiarlo,porque el que tengo ahora invierte un 40% en renta fija y pensaba que este ya no tenía recorrido en un par de años. Me equivoco?

[yoe]

¿Puedes buscar el fondo en Morningstar y poner el enlace?

En principio por lo que cuentas no está mal tratándose de un fondo de La Caixa.

alonso, es este: https://portal.lacaixa.es/docs/fondo...icha090407.pdf

se que llevas tiempo con los fondos. Así que estoy muy interesado en conocer tu valoración. Muchas gracias.

[AlonsoQuijano]

Buenas, me han ofrecido este fondo de reparto de LaCaixa. Os pongo los datos a ver que os parece a los que entendéis mas de fondos.

es para pasar un dinero de un fondo que invierte el 40 en renta fija. Así que no me planteo etfs ni acciones con este capital.


a ver si me podéis echar una mano para valorarlo. Muchas gracias.

politica: empresas de alta rentabilidad por dividendo. Reparte un 2% del valor liquidativo 2 veces al año. El 17 de enero y el 17% de julio. En total un 4%. El valor liquidativo será el del 15 de enero y el 15 de julio.

el fondo es joven. Del 10 de octubre de 2014.

distribucion sectorial:
- 35 finanzas.
- 17 utilities.
- 15 telecomunicaciones.
- 9 industrial.
- 8 servicios al consumidor.
- 4 bienes de consumo.
- 3,69 petróleo y gas.
- 2,86 materias básicas.
- 2,29 tecnologia.
- 1,7 medicina y salud.

dividendo cartera: 4,5
Per cartera: 15
comision de gestión: 1,5
comision de depósito: 0,15

que opináis? Entendiendo que no quiero sacar el dinero de fondos de inversión.

¿Puedes buscar el fondo en Morningstar y poner el enlace?

En principio por lo que cuentas no está mal tratándose de un fondo de La Caixa.

[Argos]

Hola yoe,

Yo opino como warren y MoD, si no quieres salirte de fondos (entiendo que al final lo que quieres es no pagar impuestos) buscaría uno indexado con las menores comisiones posibles.

Otra opción es que inviertas el 40% en un fondo de renta fija (monetario) si quieres mantener una parte en RF y el resto lo dediques a bolsa...

Saludos.

[warren]

Encima te cobran comisión por depósito???? Increíble. Parece un fondo del siglo pasado

[warren]

La comisión es altísima.... destinado al fracaso a largo plazo. En 10 años te han quitado el 15% de tu patrimonio.
Mi consejo es que escojas un fondo o etf indexado con comisión inferior a 0.20%

[Master Of Disaster]

En los fondos de gestión activa, es de ese orden. Lo que quiero decir es que si su política es comprar empresas de alto dividendo, tampoco parece que tengan que gestionar mucho...